آیا می دانستید؟ طبق اعلام سازمان ملل متحد ، 180 واحد پول قانونی در جهان وجود دارد. این تعداد جفت ارز بالقوه زیاد است! متأسفانه همه آنها قابل تبدیل یا پردازش نیستند. کارگزاران فارکس معمولا تا 70 جفت ارز را برای معامله در اختیار معامله گران قرار می دهند.
منظور از حد ضرر (stop loss) در معاملات سهام چیست؟
حد ضرر یا منظور از سهام دلاری چیست؟ منظور از سهام دلاری چیست؟ استاپ لاس (stop loss) یکی از اصول اساسی در معاملات سهام برای حفظ سرمایه است. استاپ لاس با محدود کردن اندازه ضرر در معاملاتی که با شکست مواجه هستند، می تواند از سرمایه معاملاتی شما محافظت کند. هر معامله ای به سود نمی انجامد، حتی با وجود معاملات سودده، جبران خسارت تعداد کمی از ضرر و زیان های بزرگ کار سختی است.
تریلینگ حد ضرر چیست؟
استاپ لاس مفهوم بسیار مهمی است که سرمایهگذاران حرفهای به خوبی از آن بهره میبرند. افراد ناآگاه نمیتوانند از سودهای خود محافظت کنند و معمولا با از دست دادن بخشی از سرمایه، ناامید میشوند و از بازار بورس خارج میشوند. اما حرفهایها که زیر و بم بازار را خوب میشناسند به کمک حد ضرر سودهای خود را حفظ میکنند و به موفقیت میرسند.
همانطور که میدانیم هدف از تعیین استاپ لاس کاهش زیان و حفظ سود است. زمانی که حد ضرر را در معاملهای تعیین میکنیم، در واقع به این ترتیب مشخص میکنیم که چه زمانی برای خروج از سهم مناسب است.
در روش حد ضرر متحرک، همچنان که سهم به روند حرکتی خود ادامه میدهد، میزان استاپ لاس نیز تغییر خواهد کرد. در واقع جابجا کردن حد ضرر راهکاری است که برای محافظت از سود به دست آمده مورد استفاده قرار میگیرد. این شیوه در حرکات صعودی سهم کاربرد دارد.
اجازه دهید توضیحات را با یک مثال دنبال کنیم. در نظر بگیرید که سهمی را در قیمت ۱۰۰۰ تومان خریداری کردهاید و حد ضرر خود را روی مبلغ ۹۵۰ تومان تعیین کردهاید. فرض کنید سهم تا ۱۵۰۰ تومان رشد میکند. در چنین حالتی مشخص است که شما سود زیادی به دست آوردهاید. اما ناگهان روند سهم تغییر میکند و قیمت کم میشود. به این ترتیب اگر شما همچنان حد ضرر خود را روی مبلغ ۹۵۰ تومان نگه داشته باشید، نه تنها سودهای خود را از دست میدهید، بلکه متضرر نیز خواهید شد. پس مهم است که با حرکت سهم، میزان استاپ لاس را تغییر دهید. به این ترتیب میتوانید از سود بهدستآمده محافظت کنید.
بسیاری از افرادی که از تریلینگ استاپ لاس استفاده میکنند میدانند که نوسان ذات بازار سهام است. آنها با توجه به حرکت سهم و برای حفظ سود خود از این شیوه استفاده میکنند. به طور کلی همزمان با روند صعودی سهم، حد ضرر نیز تغییر میکند و افزایش مییابد. از جمله مزایای این عمل، کاهش ریسک معاملاتی است. در تعیین حد ضرر متحرک میتوانید از اندیکاتورها نیز کمک بگیرید و عملکرد بهتری از خود نشان دهید.
حد ضرر ثابت چیست؟
در بازار بورس حد ضررها یا ثابت هستند یا متحرک. حد ضرر متحرک همان تریلینگ استاپ لاس است که در بخش قبلی به آن اشاره کردیم. اما حد ضرر ثابت همانطور که از نامش مشخص است به حد ضرری اشاره دارد که میزان آن تغییر نمیکند. بر این اساس علاوه بر تعیین درصد به عنوان نقطهی خروج از سهم، میتوان از شیوههای دیگری نیز استفاده کرد.
اما یکی از رایجترین شیوههای تعیین استاپ لاس، تعیین یک عدد ثابت به عنوان نقطهی خروج از سهم است. فرض کنید سهامی را در قیمت ۱۲۰۰ تومان خریداری میکنید. شما میتوانید مبلغ ۱۱۳۰ تومان را به عنوان حد ضرر تعیین کنید. به این صورت فارغ از اینکه سهم تا چه میزان سود میکند، حد ضرر شما روی همان عدد باقی خواهند ماند. عیب این شیوه آن است که موجب از دست رفتن سودهایی میشود که تا کنون کسب کردهاید.
یکی دیگر از روشهای رایج در تعیین استاپ لاس، رسیدن دارایی به قیمت خرید است. افرادی که ریسکپذیر نیستند، حد ضرر خود را طوری تعیین میکنند که در بدترین حالت بدون هیچ سود و ضرری از دارایی خارج شوند. زمانی که قیمت سهم پس از رشد، تا قیمت نقطهی ورود پایین میآید، به اصطلاح به آن نقطهی سربهسر میگویند. به این ترتیب در چنین روشی اگر شما سهمی را به مبلغ ۱۲۰۰ تومان خریداری کرده باشید، فارغ از اینکه چه میزان سود کردهاید، حد ضرر برابر با ۱۲۰۰ تومان خواهد بود. یعنی ممکن است تمام سودهای خود را از دست بدهید اما ضرر و زیانی متحمل نشوید.
استفاده از حد ضرر یا استاپ لاس در هر معامله ای این تضمین را به شما می دهد تا ضرر های شما قابل کنترل باشد. در نهایت این اطمینان را خواهید داشت، حساب معاملاتی تان در یک ریسک بزرگ قرار ندارد. رعایت استاپ لاس از نکات مهم و اساسی برای موفقیت در بورس است.
حد ضرر یک دستور است و در بروکر تنظیم می شود. وقتی ما سهامی را خریداری کردیم، یک استاپ لاس برای آن در نظر میگیریم تا وقتی سهام به قیمت خاصی رسید از طریق استاپ لاس معامله بسته شود.
این دستور برای کاهش ضررهای معامله گران در یک پوزیشن معاملاتی بکار میرود. زمانی که نمی توانید پشت میز کامپیوتر بنشینید و معاملات را نظاره کنید، توصیه می شود حتما از استاپ لاس استفاده کنید. Stop loss ، اهمیت استفاده و نحوه تنظیم آن از مهمترین بحث های آموزش بورس است.
چرا جاگذاری حد ضرر یا استاپ لاس اهمیت زیادی دارد؟
اهمیت حد ضرر در معاملات فارکس و بورس بسیار زیاد است. با یک سوال منطقی رو به رو هستیم. استاپ لاس در بازار سهام و ارز چه معنایی دارد؟ دوباره یاد آوری می کنیم دستور stop loss وقتی قیمت سهام در بروکر به حد معینی رسید، جهت فروش سهام یا ارز فعال می شود. همچنین باعث کاهش ضرر سرمایه گذاران بورس می گردد.
اگر چه بیشتر معامله گران از استاپ لاس در پوزیشن های معاملاتی بلند مدت استفاده می کنند، در پوزیشن های کوتاه مدت هم می توان برای کنترل ضرر از آن استفاده کرد.
دستور حد ضرر از احساسات تاثیر گذار روی تصمیم گیری های معاملات جلوگیری می کند. این ویژگی مخصوصا زمانی مفید است که کاربر قادر به تماشای پوزیشن نیست. استاپ لاس در فارکس به خاطر دلایل زیادی مهم است. یک دلیل ساده وجود دارد- هیچ کس نمی تواند آینده بازار فارکس و بورس را پیش بینی کند و فرقی ندارد یک پوزیشن چقدر قدرتمند باشد، یا چقدر اطلاعات در مورد یک روند خاص وجود داشته باشد.
قیمت های آتی برای بازار ناشناخته است و هر معامله ای یک ریسک می باشد. معامله گران بازار فارکس ممکن است بیش از نصف زمان با معامله جفت ارز های رایج به سود برسند. اما ممکن است به خاطر ضعیف بودن مدیریت سرمایه، معامله گران سود های خود را هم از دست بدهند. مدیریت نادرست پول و سرمایه می تواند عواقب ناخوشایندی را در پی داشته باشد.
برای جلوگیری از این وضعیت، باید نحوه محاسبه و تنظیم استاپ لاس را بلد باشید.
حد ضرر، استرس معامله گری را کاهش می دهد. هر روز یک چالش جدیدی است و تقریبا هر چیزی مانند سیاست جهانی، رویداد های بزرگ اقتصادی و شایعات مربوط به بانک مرکزی می تواند روند بازار را در یک چشم به هم زدن تغییر دهد. این بدان معناست: هر یک از ما ممکن است پوزیشنی خلاف جهت روند بازار داشته باشیم.
قرار گرفتن در جهت خلاف بازار امری اجتناب ناپذیر است اما ما می توانیم چنین وضعیتی را کنترل کنیم. شما می توانید به سرعت ضرر خود را کاهش دهید یا هم به امید تغییر روند بازار منتظر بمانید. نقطه حد ضرر در واقع نقطه ابطال ایده معاملاتی شماست. وقتی قیمت ها به این نقطه رسیدند، باید سیگنال خروج از معامله صادر شود.
حد ضرر از زیان های احتمالی جلوگیری می کند
نحوه تنظیم حد ضرر یا استاپ لاس بر اساس درصد
تنظیم حد ضرر بر اساس درصد، ابتدایی ترین نوع استاپ لاس است. در این روش درصدی از حساب معامله گر برای تنظیم stop loss استفاده می شود. برای مثال “۲ درصد از کل حساب ” مقداری است که یک فرد می تواند در معاملات خود ریسک کند. درصد ریسک، از معامله گری به معامله گر دیگر ممکن است تغییر کند.
بیشتر معامله گرهای تهاجمی تا ۱۰ درصد از حساب خود را ریسک می کنند. در حالیکه افراد با روحیه غیر تهاجمی، کمتر از ۱ درصد در هر یک از معاملات خود ریسک می کنند. هنگامی درصد ریسک مشخص شد، معامله گر با استفاده از پوزیشن سایز محاسبه میکند استاپ لاس در چه فاصله ای از نقطه ورود به معامله باید قرار گیرد. به یاد داشته باشید شما باید استاپ لاس را بر اساس وضعیت بازار یا قوانین سیستم معاملاتی خود تنظیم کنید نه بر اساس مقدار پولی که می خواهید از دست دهید.
برای مثال اگر شما یک حساب ۱۰۰۰۰ دلاری در فارکس داشته باشید و بخواهید تنها ۲% در هر معامله ریسک کنید، در نتیجه چه مقدار ریسک خواهید کرد؟ ۲ درصد ۱۰۰۰۰ دلار می شود ۲۰۰ دلار.
۲۰۰ دلار چند پیپ است؟ فرض کنید میخواهیم ۱۰۰۰۰۰واحد از یورو/ین را معامله کنیم. در این حالت هر پیپ تقریبا برابر با ۱۰ دلار است. در نتیجه بزرگترین حد ضرر می تواند تنها ۲۰ پیپ باشد. ( ۲۰۰ دلار تقسیم بر ۱۰ دلار کردیم نتیجه ۲۰ پیپ شد.)
حد ضرر به اندازه ۲۰ پیپ بالاتر از نقطه فروش تنظیم شده است.
تنظیم حد ضرر یا استاپ لاس بر اساس چارت
حد ضرر را می توان بر اساس حمایت ها و مقاومت های چارت تنظیم کرد. تعیین استاپ لاس از روی چارت یک روش معقول و منطقی است. در واقع ما می توانیم استاپ لاس های خود را بر اساس آنچه بازار به ما نشان می دهد، پایه ریزی کنیم.
یکی از مواردی که در بازار مشاهده می شود این است که قیمت ها سطوح خاصی را نمی توانند بشکنند. استاپ لاس را در بیرون از سطوح مقاومت ها و حمایت ها می توانید تنظیم کنید. به تصویر زیر توجه کنید:
قیمت بالاتر از خط روند شکسته می شود و ما بالای خط روند خرید می کنیم، اما حد ضرر را کجا قرار دهیم؟
وقتی در نمودار قیمت ها خط روند نزولی را شکستند و موقعیت خوبی برای خرید به وجود آمد. در نتیجه حتما شما تمایل به معامله خواهید داشت. اما قبل از معامله باید بدانید: ۱- حد ضرر را در کجا قرار دهید؟ ۲- ایده معاملاتی شما در چه شرایطی نقض می شود؟
محل تنظیم حد ضرر: زیر خط روند قرمز و زیر سطح حمایت قوی
در این حالت بهتر است حد ضرر های خود را زیر خط روند و در سطوح پشتیبانی قرار دهید. اما اگر بازار دوباره به سمت پایین برگردد، بدین معنی است فروشندگان کنترل بازار را در دست دارند. در نتیجه ایده معاملاتی شما باطل شده و باید از معامله خارج شوید و ضرر را قبول کنید.
سوالات متداول حد ضرر
اندیکاتورهای حد ضرر کداماند؟
برای تعیین حد ضرر میتوان از ابزارها و اندیکاتورهای تحلیل تکنیکال به نحوی کاملا موثر بهره برد. در این میان چند اندیکاتور از بقیهی موارد کارآمدتر هستند. یکی از این اندیکاتورها که در تعیین استاپ لاس عملکرد خوبی دارد، Parabolic SAR نام دارد. افزون بر این مورد میتوان از سایر اندیکاتورها از جمله ATR (میانگین محدودهی واقعی)، MA (میانگین متحرک)، پین بار و اندیکاتور باند بولینگر نیز کمک گرفت. باز هم لازم است بر این نکته تاکید شود که اندیکاتورها را نمیتوان به تنهایی ملاک عملکرد قرار داد و بر اساس آنها تصمیم گرفت.
چرا پایبندی به استاپ لاس مهم است؟
عمل کردن بر اساس استراتژیهای از پیش تعیینشده، نشاندهندهی بلوغ فکری و عملی معاملهگران است. اگر نتوانیم در نقطهای که از قبل مشخص کردیم از سهم خارج شویم، این امر به آن معناست که نتوانستهایم احساساتمان را کنترل کنیم. سرمایهگذار موفق کسی است که با چشمی باز به بازار سرمایه نگاه کند و از احساسات و واکنشهای هیجانی پرهیز کند. اگر حد ضرر را مشخص کنیم ولی به آن عمل نکنیم عملا استراتژیهای معاملاتی خود را زیر پا گذاشتهایم. در چنین شرایطی نباید توقع موفقیت از خود داشته باشیم.
چه عواملی باعث میشود به حد ضرر عمل نکنیم؟
دو عامل ترس و طمع همیشه مانع از انجام تصمیمهای منطقی میشوند. بر این اساس بسیاری از مواقع معاملهگران با رسیدن به نقطهی استاپ لاس به این دلیل که ممکن است سهم مجددا قیمتهای بالایی را لمس کند، از آن خارج نمیشوند. به این ترتیب آنقدر در سهم میمانند که دیگر راه برگشتی نماند. در حالیکه اگر در نقطهی صحیح از سهم خارج شده بودند، میتوانستند در سهم دیگری سرمایهگذاری کنند و سود خوبی از آن به دست بیاورند.
معایب حد ضرر متحرک چیست؟
با توجه به مواردی که در تریلینگ استاپ لاس بیان شد شاید گمان کنید که این شیوهی تعیین حد ضرر هیچ معایبی ندارد و سراسر حسن است. اما حقیقت آن است که در زمانی که بازار در وضعیت اصلاح موقت به سر میبرد، ممکن است حد ضرر برای برخی از افراد فعال شود و به این ترتیب این افراد سهام خود را بفروشند. غافل از آنکه این اصلاح به زودی تمام میشود و سهم مجددا روند رو به رشد خود را از سر خواهد گرفت.
عوامل موثر در تعیین استاپ لاس کداماند؟
یکی از مهمترین مسائل در این خصوص، دیدگاه سرمایهگذار است که آیا به صورت بلندمدت است یا کوتاهمدت. افزون بر این نکته، مواردی مانند خطوط روند و حمایت و مقاومت سهم و همچنین الگوهای نموداری نیز حائزاهمیت هستند. به طور کلی شرایط بازار میتواند به میزان زیادی بر تعیین حد ضرر تاثیر بگذارد. با استفاده از شیوههای آنالیز سهام مانند تحلیل تکنیکال میتوانید روند قیمتی را پیشبینی کنید و بر اساس آن نقطهای را به عنوان استاپ لاس تعیین کنید. سپس بسته به میزان سود خود بهتر است این نقطه را با در نظر گرفتن روند سهام، جابجا کنید تا از سود خود نیز حفاظت کنید.
بررسی تاثیر افزایش نرخ شرکت های ریالی در بورس
بازار بورس یکی از بازارهای جذاب برای سرمایه گذاری است. شرکت های موجود در بازار بورس بسیار متنوع هستند و علاوه بر اینکه هریک محصولات و نحوه فعالیت متنوعی دارند، هریک بر اساس نرخ دلار و یا ریال مشغول فعالیت هستند.
به همین دلیل شرکت ها را به دسته ریالی و دلاری تقسیم بندی می کنند؛ از همین رو سهام ها هم به دو دسته دلاری و ریالی تقسیم بندی می شوند.
به بیان ساده بخواهیم بگوییم شرکت هایی که درآمدشان بر اساس دلار است، شرکت های دلاری و به شرکت هایی که فروششان در داخل کشور است و درآمدشان بر حسب ریال است، شرکت های ریالی می گویند.
حال تصور کنید که یک شرکت مثلا تولید روغن، دانه های مورد نیاز را بر حسب دلار بخرد اما فروشش بر اساس ریال باشد. در این شرایط اگر دلار بالا برود، این شرکت هزینه های بیشتری را باید متحمل شود اما هنوز هم فروشش بر حسب ریال است.
امروز تصمیم داریم تا در رابطه با شرکت های ریالی و دلاری صحبت کنیم و به بررسی تاثیر افزایش قیمت بر روی شرکت های ریالی بپردازیم و نهایتاً هم به این موضوع بپردازیم که سهام ریالی بهتر است یا دلاری.
سهام دلاری چیست؟
در سادهترین تعریف سهام شرکتهایی که درآمدشان به دلار محاسبه میشود سهم های دلاری گفته میشود. منظور شرکتهایی است که معمولاً صادراتمحور هستند و در ازای فروش محصول خود ارز دریافت میکنند.
همانطور که حدس میزنید با افزایش قیمت دلار درآمد این شرکتها هم افزایش پیدا میکند. چون بیشتر هزینههای تولیدشان ریالی است، ولی درآمد را به دلار کسب میکنند. به این ترتیب اگر در پرتفوی خود سهام دلاری داشته باشید با افزایش قیمت دلار میتوانید نسبت به رشد قیمت اینگونه سهمها امید بیشتری داشته باشید.
در ایران مهمترین شرکتهای صادراتمحور شرکت های «پالایشی»، «معدنی»، «منظور از سهام دلاری چیست؟ فلزی» و «پتروشیمیها» هستند. پس سهام این شرکتها را بهعنوان سهام دلاری میشناسیم. از معروفترین نمادهایی که جزو سهمهای دلاری محسوب میشوند میتوان به شتران، شبریز، کچاد، کگل، فولاد، فخوز، فارس و شپدیس اشاره کرد.
سهام ریالی چیست؟
بگذارید با یک مثال سهام ریالی را توضیح دهیم. یک شرکت دامپروری را در نظر بگیرید. این شرکت واردات بذر و نهال را باید با دلار انجام بدهد. ولی فروش محصولش به ریال خواهد بود. یعنی درآمدش ریالی است و بخش بزرگی از هزینههایش دلاری است. اگر قیمت دلار بالا برود این شرکت مجبور است برای جبران هزینههای تولید قیمت محصولات خود را بالا ببرد. ولی برای این کار محدودیتهایی دارد و احتمالاً نمیتواند مطابق رشد قیمت دلار محصولاتش را گران کند.
همین موضوع باعث کاهش حاشیه سود خالص آن میشود. در مقابلِ سهام دلاری، سهام ریالی قرار دارد. به سهام شرکتهایی که بیشتر محصولات یا خدماتشان را در داخل کشور میفروشند و بنابراین درآمدشان به ریال است در اصطلاح سهام ریالی گفته میشود. مثلاً شرکت های غذایی، دامپروری و زراعتی شرکت های ریالی هستند.
همینطور بانکها و بیمهها هم که خدماتشان را در داخل کشور ارائه میدهند سهم های ریالی شناخته میشوند. از مهمترین صنایع با سهم های ریالی میتوان به «سرمایهگذاری»، «بانکها»، «بیمه و بازنشستگی»، «خودرو» و «سیمان» اشاره کرد. از معروفترین سهمهای ریالی میتوان به شستا، سفارس، سیتا، وبشهر، غصینو، زشریف، جوین، وپارس، وتجارت، بپاس و کوثر اشاره کرد.
کدام گروه ها در بازار سرمایه ریالی هستند؟
برخی از گروه های بازار سرمایه که میزبان شرکت های ریالی هستند، عبارت اند از:
- گروه محصولات غذایی و آشامیدنی به جز قند و شکر
- گروه زراعت و خدمات وابسته
- گروه بانک ها و موسسات اعتباری
- مخابرات
- بیمه و صندوق بازنشستگی به جز تامین اجتماعی
- خودرو و ساخت قطعات
- و…
یک مثال برای تعریف سهام ریالی
دام، گونههای حیوانی و طیور، واردات بذر و نهال از جمله محصولات وارداتی در صنعت کشاورزی است. همچنین در صنعت خودروسازی مواردی مثل موتور، مواد اولیه، قطعات نیمهساخته، انواع موتورهای خودرو اعم از صنعتی، کشاورزی و… وارد کشور میشوند. با تغییرات قیمت دلار، قیمت این نوع مواد اولیه و محصولات نیز تغییر خواهد کرد.
درواقع این صنایع بیشتر، درآمد ریالی دارند اما قسمت عمدهای از هزینههایشان به دلار محاسبه میشود.
زمانی که ارزش دلار نسبت به ریال افزایش پیدا میکند، شرکتها مجبور میشوند برای خرید مواد اولیه خود بیشتر هزینه کنند. اما درآمدشان به ریال است.
منظور این نیست که با افزایش قیمت دلار این صنایع، قیمت خدمات و محصولاتشان را افزایش نمیدهند، منظور این است که در بهترین حالت درآمد متناسب با هزینهها افزایش پیدا میکند. اما این موضوع نیز برای همه شرکتها امکانپذیر نیست، چون شرکتها اجازه ندارند قیمتها را خیلی افزایش دهند. این موضوع باعث کاهش حاشیه سود خالص آنها میشود. در این مواقع شرکتها معمولا برای جلوگیری از ورشکستگی، مجبور به کاهش کیفیت و حجم کار میشوند.
اما صنایع دلاری با افزایش قیمت دلار، درآمدشان نسبت به هزینهها افزایش چشمگیری پیدا میکند که باعث رشدی بیشتر از رشد معمول قیمت سهم در دورههای قبل میشود.
چه زمانی سهم ریالی بخریم؟
همانطور که گفتیم، سهمهای ریالی، هزینههایشان به دلار است. بنابراین زمانی که ارزش دلار نسبت به ریال کاهش پیدا کند، هزینه خرید مواد اولیه این صنایع کاهش پیدا میکند. در حالی که تقریبا درآمدهایشان ثابت است. کمتر دیده شده که با کاهش قیمت دلار، قیمت تولیدات وابسته به آن هم کاهش پیدا کند.
بنابر موارد گفته شده میتوان گفت، از آنجا که درآمدها ثابت مانده اما هزینهها کاهش یافته، سودآوری شرکتها افزایش خواهد یافت. بهدنبال افزایش سودآوری، قیمت سهام این شرکتها نیز بالا میرود.
دلیل اینکه میگویم بهتر است به سهام ریالی، سهام غیردلاری نگوییم این است که تغییرات قیمت دلار بر عملکرد و سودآوری شرکت تاثیر خواهد گذاشت. بنابراین تغییرات قیمت سهام آنها وابسته به تغییرات قیمتی دلار است.
کدام سهمها سودآورتر هستند؟ دلاری یا ریالی؟
بهترین جواب به این سؤال که سهام ریالی بخریم یا سهام دلاری این است که «بستگی دارد»؛ زمانی که ارزش دلار نسبت به ریال کاهش پیدا کند، هزینه خرید مواد اولیه برای صنایع کم میشود. در حالی که درآمدهایشان ثابت است. پس در این زمان انتظار داریم که سهم های ریالی رشد بیشتری داشته باشند.
برعکس، در شرایطی که قیمت دلار در حال افزایش قیمت است مسلماً سهام دلاری میتواند پتانسیل بالاتری برای رشد داشته باشد. البته تجربه ثابت کرده است که بهطورکلی شاخص بورس با تورم همبستگی دارد و نرخ رشد تورم روی تقریباً همه صنایع بورس تأثیرگذار است. ولی باید گفت که این اثرگذاری بر سهمهای دلاری بیشتر خواهد بود. بنابراین، میتوان اینطور نتیجه گرفت در شرایطی که انتظار رشد قیمت ارز را داریم سهمهای دلاری گزینههای بهتری خواهند بود.
ولی در شرایطی که نرخ ارز ثابت است سهمهای ریالی پتانسیل رشد بالاتری دارند. و ذکر این نکته ضروری است که این قاعده کلی است و برای سرمایهگذاری باید هر سهم را بهصورت مجزا و بهدقت بررسی کرد. نکته حائز اهمیتِ دیگر این است که برای همیشه باید سعی کنیم با متنوعسازی پرتفوی ریسک سرمایهگذاری را کاهش دهیم. پس استراتژی درست آن است که در زمان افزایش قیمت دلار وزن بیشتری به سهم های دلاری پرتفوی خود بدهیم و در زمان ریزش قیمت دلار وزن بیشتری به سهم های ریالی.
باینری آپشن چیست؟
باینری آپشن یک بازار مشتقات مالی است که معامله گر در آن میبایست قیمت آتی جفت ارز یا سهام را پیش بینی کند و در ازای پیش بینی درست معامله را برنده می شود. باینری آپشن در ابتدا شاید کمی شبیه به بازار فارکس به نظر برسد، ولی در واقع تفاوت های زیادی بین این دو بازار مالی وجود دارد.
موفقیت در باینری آپشن تنها بر مبنای دو گزینه است : بله و خیر. به همین دلیل به آن Binary یعنی دوتایی منظور از سهام دلاری چیست؟ می گویند. در Binary Option زمان و یا تاریخ انقضا اهمیت بسیار زیادی دارد. در زمان انقضا اگر قیمت پیشبینی معامله گر از سهام یا جفت ارز در سمت درست باشد او سود می کند ولی اگر در جهت مخالف پیش بینی باشد ضرر می کند.
در معاملات باینری آپشن، سود و زیان یک معامله به صورت خودکار پس از زمان انقضای آپشن در حساب معامله گر به حساب می آید.
چگونگی معاملات باینری آپشن
همانطور که در بخش "باینری آپشن چیست" توضیح داده شد، معاملات باینری آپشن بر مبنای پاسخ های بله و خیر است. به همین دلیل است که نحوه معامله در این بازار بسیار ساده می باشد. برای مثال سوال به این سادگی است : قیمت سهام شرکت x امروز ۱۲ جولای ساعت ۳ بعد از ظهر، ۲۴.۹۵ دلار است. به نظر شما آیا در تاریخ ۱۳ جولای ساعت ۱۰:۳۰ صبح قیمت سهام این شرکت بالای ۲۵ دلار خواهد بود یا خیر ( زیر ۲۵ دلار خواهد بود) ؟ اگر معامله گر فکر می کند که قیمت سهام این شرکت در آن تاریخ و زمان بالای ۲۵$ است می تواند برای این پیش بینی خود نرخ تعیین کند ، برای مثال ۱۰۰ دلار.
حالا ۱۳ جولای است و ساعت ۱۰:۳۰ را نشان می دهد و آپشن منقضی می شود. اگر قیمت این سهم بالای ۲۵ دلار باشد، پیش بینی معامله گر درست بوده است و ۷۰% ( این درصد بسته به بروکر متغییر است ) از مبلغ تعیین شده یعنی ۷۰ دلار بعلاوه سرمایه گذاری اولیه که ۱۰۰ دلار بوده است به حساب او منظور می شود.اما اگر در هنگام انقضای آپشن مبلغ سهم زیر ۲۵ دلار باشد، معامله گر تمام ۱۰۰ دلاری را که سرمایه گذاری کرده است را متضرر می شود.
معاملات باینری آپشن در بازه های زمانی متفاوتی از ۶۰ ثانیه تا حتی یک ماه هم انجام می شود. البته اغلب معامله گران در این بازار پیش بینی های کوتاه مدت بین ۶۰ ثانیه تا ۳۰ دقیقه انجام می دهند.
در باینری آپشن ها میزان ریسک کاملا مشخص است و هرگز فراتر از آن نخواهد بود. در این بازار، سود و زیان یک معامله به میزان تغییرات قیمت بستگی ندارد. تنها مسئله ای که وجود دارد این است که آیا قیمت در هنگام انقضای آپشن در بالای آن چیزی است که پیش بینی کرده اید یا پایین تر از آن، و بر مبنای آن یا معامله گر سود کرده است یا ضرر کرده است.
باینری آپشن معمولا در پلتفرم هایی که توسط Securities and Exchange Commission یا دیگر آژانس های قانون گذاری تنظیم شده است فعالیت می کنند. البته بسیاری از بروکرهای باینری آپشن از هیچ قانونی پیروی نمی کنند، بنابراین در هنگام انتخاب یک کارگزار باینری آپشن باید بسیار دقت کنید. بروکرهایی که از هیچ یک از استانداردها پیروی نمی کنند و در هیچ یک از مراکز معتبر قانونگذاری عضویت ندارند می توانند گزینه های مشکوک به کلاهبرداری باشند.
انواع معاملات در باینری آپشن
پس از آنکه متوجه شدید که باینری آپشن چیست ، به سراغ انواع معاملات در این بازار می رویم. ۲ نوع معامله اصلی در بازار باینری آپشن وجود دارد که مورد علاقه اکثر معامله گران است. یکی معامله خرید که به آن Call Binary Option می گویند و دیگری معامله فروش که به آن Put Binary option گفته می شود.
یک معامله گر می تواند بر مبنای پیش بینی خود از قیمت در زمان انقضای آپشن وارد یکی از این نوع معاملات شود. به دو مثال زیر که در مورد معامله Call و معامله Put است توجه کنید.
مثال برای معامله خرید Call در باینری آپشن
فرض کنید که قیمت سهام شرکت Y هم اکنون ۷۵.۲۰ دلار امریکا است. یک آپشن روی قیمت ۷۶ دلار برای فردا ساعت ۱۲ وجود دارد. در این حالت اگر معامله گر پیش بینی می کند که تا فردا ساعت ۱۲ قیمت سهام این شرکت بالای ۷۶ دلار است یک معامله خرید یا Call باز می کند و مبلغ ۱۰۰ دلار در آن سرمایه گذاری می کند.
فردا در ساعت ۱۲ این آپشن منقضی می شود. اگر پیش بینی شما درست باشد و رشد قیمت تا بالای ۷۶ دلار را پیش بینی کرده باشید ۸۰% (بسته به بروکر این درصد متغییر می باشد) از ۱۰۰ دلار یعنی ۸۰ دلار سود به همراه سرمایه اولیه که ۱۰۰ دلار است به صورت اتوماتیک به حساب شما اضافه می شود.
اما اگر پیش بینی اشتباه باشد و قیمت با ۷۶ دلار نرسد و یا نزول کند و به زیر قیمت اولیه یعنی زیر ۷۵.۲۰ برسد، شما تمام مبلغ سرمایه گذاری خود، که در این مثال ۱۰۰ دلار است را از دست خواهید داد.
مثال برای معامله فروش Put در باینری آپشن
فرض کنید که سهام همان شرکت Y اکنون ۷۵.۲۰ دلار امریکا است و یک آپشن روی قیمت ۷۵ دلار برای ۳۰ دقیقه ساعت دیگر وجود دارد. در این حالت اگر معامله گر پیش بینی کند که تا ۳۰ دقیقه دیگر قیمت سهام این شرکت به زیر ۷۵ دلار می رسد یک معامله فروش یا Put باز می کند و برای مثال مبلغ ۱۰۰ دلار در آن سرمایه گذاری می کند. در این مثال در صورت نزول قیمت و و رسیدن آن به زیر ۷۵ دلار معامله گر سود خواهد کرد.
اما اگر قیمت به زیر ۷۵ دلار نرسد و یا برعکس پیش بینی روند صعودی در پیش بگیرد ، او در هنگام منقضی شدن آپشن که مبلغ سرمایه گذاری خود را که در این مثال ۱۰۰ دلار امریکا است را از دست خواهد داد.
انواع دیگر معاملات باینری آپشن :
روش One Touch
یکی دیگر از روش های کسب درآمد از طریق باینری آپشن روش One Touch است. این روش قراردادی بین معامله گر با بروکر است که به محض رسیدن قیمت به یک سطح در یک بازه زمانی مشخص به حساب معامله گر اضافه یا از حساب او کم می شود. قیمت سهم یا جفت ارز لازم نیست که بیشتر از آن مقدار پیش بینی شده برود. تنها کافی است که آن نرخ را لمس کند.
برای مثال فرض کنید که ارزش سهام شرکت Z هم اکنون ۱۰۸.۵۰ دلار Strike Price است. یک باینری آپشن وجود دارد که می گوید در عرض نیم ساعت آینده این قیمت ۱۰۹ دلار را لمس خواهد کرد یا از آن خواهد گذشت. شما با انتخاب خرید وارد معامله می شوید و برای این پیش بینی خود ۱۰۰ دلار نرخ تعیین می کنید. اگر در این بازه زمانی ۳۰ دقیقه ای نرخ سهام شرکت Z حتی در یک لحظه به ۱۰۹ برسد شما ۱۰۰ دلار خود و ۸۰% سرمایه گذاری ( ۸۰ دلار سود ) برای پیش بینی صحیح خود دریافت خواهید کرد. اگر در این بازه زمانی قیمت به ۱۰۹ دلار نرسد شما کل ۱۰۰ دلار را از دست خواهید داد.
روش No Touch
روش no touch هم بسیار شبیه به روش قبلی است با این تفاوت که باینری آپشن می گوید که در این بازه زمانی قیمت به یک سطح مشخصی نخواهد رسید.
در همان مثال بالا یک باینری آپشن توسط کارگزار وجود دارد که اعلام می کند در ۳۰ دقیق آینده نرخ سهام این شرکت به ۱۰۹ نخواهد رسید. شما می توانید با پیش بینی صحیح خود وارد این معامله باینری آپشن شوید و به همان روش هایی که قبلا توضیح داده شد درآمد اینترنتی کسب کنید.
قبل از انجام معاملات باینری آپشن به این نکات دقت کنید :
حالا که با مفاهیم اولیه معاملات باینری آپشن آشنا شدید و می دانید که باینری آپشن چیست ، به چند نکته کلیدی که باید از آنها اطلاع داشته باشید اشاره می شود:
1) ریسکی که متحمل می شوید تنها محدود به مبلغ معامله است. پس بیشتر از آنچه سرمایه گذاری کردید از دست نخواهید داد.
2) کمترین میزان معامله 1 دلار است.
3) پس مبلغی که حاظر هستید ریسک کنید را سرمایه گذاری کنید.
4) اگر معامله ای را ببازید باید پول پرداخت کنید.
5) شما هرگز مالکیت سهام یا ارز را در اختیار نخواهید گرفت و تنها نوسانات آن را پیش بینی می کنید.
6) برای اینکه بتوانید در بلند مدت سود کسب کنید باید تعداد پیش بینی های صحیح بسیار بیشتر از پیش بینی های غلط باشد.
7) راه های متفاوتی برای کسب درآمد آنلاین از معاملات باینری آپشن وجود دارد که برخی از آنها در بالا گفته شد.
8) معاملات باینری آپشن به گونه ای طراحی شده است که به آسانی بتوان با آن کار کرد.
9) هزینه های پنهانی در باینری آپشن وجود ندارد.
10) میزان برد اغلب بین ۷۰ تا ۸۵ درصد از کل سرمایه گذاری است و این میزان به بروکر شما بستگی دارد.
جزییات جدید از عرضه ارز اربعین / سهم هر مسافر چند دلار است؟
اقتصادنیوز: ارز اربعین به نرخ توافقی در ۹۰۰ شعبه منتخب بانکهای عامل و صرافیهای عضو بازار متشکل ارز ایران عرضه میشود که به ازای هر نفر 100 دلار در نظر گرفته شده است.
به گزارش اقتصادنیوز به نقل از خبرآنلاین، امیر هامونی ضمن ارائه توضیحاتی درباره عرضه ارز اربعین در بانکهای منتخب و صرافیهای مجاز، اظهار کرد: برای خدماترسانی بهتر به زائران امام حسین(ع) برنامه تدارک شده این است که افراد از شهر مبدأ و استان مبدأ خود ارز تهیه کنند و به روزهای آخر منتهی به اربعین نگذارند.
وی افزود: به همین منظور با همکاری بانک مرکزی و بازار متشکل ارزی و با هماهنگی بانکها و صرافیهای عضو بازار متشکل ارزی بیش از ۹۰۰ شعبه بانکی و صرافی را برای خدماترسانی به مردم تجهیز کرده است.
مدیرعامل بازار متشکل ارزی گفت: سرفصل جداگانهای با عنوان ارز اربعین و بهازای هر نفر ۱۰۰ دلار در نظر گرفته شده است و صرافیها از یک هفته قبل کار را شروع کردند و بانکها هم از امروز (دوشنبه) کار خود را آغاز میکنند.
وی تأکید کرد: بهمحض تخصیص و تأمین دینار براساس موجودی بازار کشور تخصیص ارز دینار هم معادل ۱۰۰ دلار برابر ۱۵۰ هزار دینار تخصیص مییابد.
طبق ابلاغیه بانک مرکزی از روز شنبه ۵ شهریور بانکهای ملی، سپه، ملت، تجارت و صادرات ایران نسبت به فروش ارز در سرفصل ارز زیارتی اربعین بهمیزان ۱۰۰ دلار بهنرخ توافقی به هر زائر اقدام میکنند.
بانک مرکزی البته تأکید کرده است که در صورت تأمین دینار مورد نیاز از محل منابع تجهیز شده، صرافیها و بانکهای عامل میتوانند بهجای ۱۰۰ دلار نسبت به پرداخت ۱۵۰ هزار دینار عراق بهنرخ توافقی به متقاضیان اقدام کنند.
مدارک مورد نیاز زائران اربعین برای دریافت ۱۰۰ دلار بهنرخ توافقی از صرافیهای مجاز و بانکهای منتخب عبارت است از کارت ملی، شماره تلفن همراه به نام متقاضی و کارت بانکی به نام متقاضی.
آشنایی با جفت ارزها و کراس ها در بازار فارکس
ترید کردن در فارکس به معنی خرید همزمان یک ارز و فروش ارز دیگر به صورت پایاپای است. ارزها از طریق بروکر به صورت جفتی معامله میشوند، برای مثال، یورو و دلار آمریکا (EUR/USD) یا پوند انگلیس و ین ژاپن (GBP/JPY). وقتی در بازار فارکس معامله میکنید، ارزها را به صورت جفت خرید و فروش خواهید کرد. تصور کنید که هر دو ارز، به طور مداوم در رقابت با ارز دیگری است که در آن سوی طناب قرار دارد. نرخ ارز بر اساس اینکه کدام ارز در حال حاضر قویتر است، در نوسان می باشد.
هدف از معامله در فارکس، تبدیل یک ارز به ارز دیگر با این پیشبینی که قیمتِ آن تغییر خواهد کرد، میباشد. یعنی فرض بر این است که قیمت ارز خریداری شده نسبت به ارز فروخته شده افزایش پیدا خواهد کرد.
ارز پایه چیست؟ ارز متقابل چیست؟
نرخ تبدیل ارز، نسبت ارزش یک ارز به ارز دیگر است. برای مثال، نرخ تبدیل ارز USDCHF نشان میدهد که چند دلار آمریکا میتواند یک فرانک سوئیس را خریداری کند، یا چند فرانک سوئیس نیاز است تا بتوانید ۱ دلار آمریکا را بخرید.
ارزها در فارکس همیشه به صورت جفت نمایش داده میشوند، مانند (GBP/USD) و (USD/JPY)
زیرا در هر معامله منظور از سهام دلاری چیست؟ به طور همزمان یک ارز خریداری و ارز دیگر به فروش میرسد. در اینجا یک مثال نرخ تبدیل ارز، برای پوند انگلیس در برابر دلار آمریکا بیان میکنیم:
هنگام خرید، نرخ تبدیل نشان میدهد که باید چند واحد از ارز مقابل را برای خرید یک واحد از ارز پایه پرداخت کنید.
برای مثال بالا، شما باید 1.51258 دلار آمریکا برای خرید یک پوند انگلیس بپردازید.
هنگام فروش، نرخ تبدیل بیان میکند که باید چند واحد از ارز مقابل را در قبال فروش یک واحد از ارز پایه دریافت کنید.
در مثال بالا، باید 1.51258 دلار آمریکا را هنگام فروش یک پوند انگلیس دریافت کنید.
ارز پایه اساس خرید و فروش است. اگر قصد خرید جفت ارز (EUR/USD) را دارید، به آن معناست که ارز پایه را خرید میکنید و همزمان ارز مقابل را به فروش میرسانید.
به بیان ساده، یورو خریدهاید و دلار فروختهاید. اگر فکر میکنید ارزش ارز پایه نسبت به ارز مقابل افزایش مییابد، میتوانید آن جفت ارز را خریداری کنید و اگر فکر میکنید ارزش ارز پایه نسبت به ارز مقابل کاهش مییابد، میتوانید آن جفت ارز را بفروشید.
جفت ارزهای اصلی
جفت ارزهای زیر، جفت ارزهای اصلی محسوب میشوند. یکی از ارزهای تشکیل دهندهی این جفت ارزها دلار آمریکاست (USD) که بیشترین معامله بر روی آن صورت میگیرد. جفت ارزهای اصلی، نقدترین جفت ارزها و دارای بیشترین حجم معامله در دنیا هستند.
نماد | کشورها | نام در فارکس |
EURUSD | منطقه یورو / امریکا | یورو دلار |
USDJPY | امریکا / ژاپن | دلار ین |
GBPUSD | انگلیس / امریکا | پوند دلار |
USDCHF | امریکا / سوئیس | دلار سوئیسی |
USDCAD | امریکا / کانادا | دلار لونی |
AUDUSD | استرالیا / امریکا | دلار اوزی |
NZDUSD | امریکا / نیوزلند | کیوی دلار |
جفت ارزهای غیر اصلی یا کراس چیست؟
جفت ارزهایی که هیچ یک از دو ارز تشکیل دهندهی آن دلار آمریکا (USD) نباشد، جفت ارز غیر اصلی یا به اصطلاح کراس گفته میشود. به کراسهای اصلی مینورها هم گفته میشود. کراسهایی که بیشترین معاملهی فعال را دارند حاصل معاملات سه ارز اصلی غیر از USD هستند: یعنی JPY و EUR و GBP
کراسهای یورو
نماد | کشورها | نام در فارکس |
EURCHF | منطقه یورو / سوئیس | یورو سوئیسی |
EURGBP | منطقه یورو / انگلیس | یورو پوند |
EURCAD | منطقه یورو / کانادا | یورو لونی |
EURAUD | منطقه یورو / استرالیا | یورو اوزی |
EURNZD | منطقه یورو / نیوزلند | یورو کیوی |
کراسهای ین
نماد | کشورها | نام در فارکس |
EURJPY | منطقه یورو / ژاپن | یورو ین یا یوپی |
GBPJPY | انگلیس / ژاپن | پوند ین یا گوپی |
CHFJPY | سوئیس / ژاپن | سوئیس ین |
CADJPY | کانادا / ژاپن | لونی ین |
AUDJPY | استرالیا / ژاپن | اوزی ین |
NZDJPY | نیوزلند / ژاپن | کیوی ین |
کراسهای پوند
نماد | کشورها | نام در فارکس |
GBPCHF | انگلیس / سوئیس | پوند سوئیسی |
GBPAUD | انگلیس / استرالیا | پوند اوزی |
GBPCAD | انگلیس / کانادا | پوند لونی |
GBPNZD | انگلیس / نیوزلند | پوند کیوی |
سایر کراسها
نماد | کشورها | نام در فارکس |
AUDCHF | استرالیا / سوئیس | اوزی سوئیسی |
AUDCAD | استرالیا / کانادا | اوزی لونی |
AUDNZD | استرالیا / نیوزلند | اوزی کیوی |
CADCHF | کانادا / سوئیس | لونی سوئیسی |
NZDCHF | نیوزلند / سوئیس | کیوی سوئیسی |
NZDCAD | نیوزلند / کانادا | کیوی لونی |
جفت ارزهای اگزوتیک
جفت ارزهای اگزوتیک از یک ارز اصلی در یک طرف و ارز یک اقتصاد نوظهور در طرف دیگر، (مانند برزیل ، مکزیک ، شیلی ، ترکیه یا مجارستان) تشکیل شده است.
بسته به کارگزاری خود ، ممکن است جفت ارزهای اگزوتیک متفاوتی در اختیار شما برای معامله قرار گیرد.
آیا می دانستید؟ طبق اعلام سازمان ملل متحد ، 180 واحد پول قانونی در جهان وجود دارد. این تعداد جفت ارز بالقوه زیاد است! متأسفانه همه آنها قابل تبدیل یا پردازش نیستند. کارگزاران فارکس معمولا تا 70 جفت ارز را برای معامله در اختیار معامله گران قرار می دهند.
به خاطر داشته باشید که حجم معامله در این جفت ارزها به اندازه “اصلی ها” یا “کراس ها” نیست ، بنابراین هزینه های معاملات برای معامله این جفت ارزها معمولاً بیشتر است.
دیدن اسپردهایی (هزینه ای که در خرید و فروش می پردازید) که دو یا سه برابر EURUSD یا USDJPY هستند غیر معمول نیست.
جفت ارزهای اگزوتیک با توجه به میزان جریان نقدینگی کمتر، نسبت به رویدادهای اقتصادی و ژئوپلیتیکی حساسیت بسیار بیشتری از خود نشان می دهند.
به عنوان مثال، خبر یک رسوایی سیاسی یا نتایج غیرمنتظره انتخابات می تواند سبب نوسانات شدید نرخ یک جفت ارز اگزوتیک شود.
بنابراین اگر می خواهید یک جفت ارز اگزوتیک را معامله کنید، باید بیش از پیش محتاط باشید و جوانب مختلف را بسنجید.
آیا در فارکس میتوان چیزی غیر از جفت ارز را هم معامله کرد؟
هرچند که در واقع تعریف و اساس فارکس صرفا بر خرید و فروش ارزها بنا نهاده شده است.
لکن امروزه تقریبا اکثر کارگزارهای فارکس به شما اجازه معامله روی طیف وسیعی از نمادها را می دهند.
از جمله موارد قابل معامله در فارکس طلا, نقره, نفت, سهام شرکت های بزرگ دنیا و حتی بیتکوین و اتریوم است.
در فارکس بعد از جفت ارزها، معاملهی نماد طلا یا همان اونس جهانی طرفداران زیادی دارد. افراد زیادی هم به معاملهی نفت روی میآورند و افرادی نیز در پی معامله کریپتوها هستند. حتی افرادی در بازار فارکس سهام شرکتهای معروف دنیا مثل اپل و آمازون و گوگل را خرید و فروش میکنند. همچنین معامله شاخصهای معروف مثل داو جونز و نزدک و دکس آلمان بسیار شایع است.
یک نکته که باید همیشه قبل از معاملهی هر نماد در فارکس انجام دهید تحقیق روی شرایط معاملهی آن نماد است. معمولا اسپرد و کمیسیون در این نوع نمادها بالاتر است. برخی نمادها نوسان بسیار زیادی دارند. لوریج یا اهرم در این نمادها ممکن است با لوریج شما در جفت ارزها متفاوت باشد.
دیدگاه شما